附录 老板和财税精英的顶层思维

老板如何成为一位在财税方面具备战略思维的企业家，像马云那样？

财税精英如何能够与企业家一同成长、一同前进并最终共享企业成长价值，像蔡崇信那样？

答案是，要具备财税顶层思维。

关于财税顶层思维，我们有一门原创课程叫“财税顶层设计”。在这里，我和读者朋友分享最重要的三个方面。

一、以税收为核心的顶层架构

有相当多的企业，老板是以自然人身份当股东，即我们说的“亲自当股东”。从税收角度来看，这种情形将来在税收上基本无筹划空间，分红要缴20%个税、股权转让要缴20%个税、上市股改要缴20%个税、被并购要缴20%个税……沉重的税收会一直伴随老板左右。

同样是投资做企业，有的企业一路上税收很沉重，有的企业却很轻松。为什么出现这种情况呢？

企业的税收沉重，原因之一是一开始搭建顶层架构时，就没有认真考虑未来的税收负担。一个企业的税收高低，从成立公司那一天开始，就已经由顶层架构、业务模式和商业模式决定了，而不是由后来的经营情况来决定的。

我们这里讲的顶层架构，不是股权结构，也不是股份比例，它指的是不同企业主体，如何拼接成一张税收最小化的网状结构。

为什么需要这样一个网状结构呢？

一般的企业家，手里就一家企业，他没有一张网。大家想像一下，一只蜘蛛，它没有网，只有一个点，能够捕捉到猎物吗？当危险来临时，能够在自己的网上跑动，能够避开危险吗？老板只有一家企业，他就像没有网的蜘蛛，猎物捕捉不了，风险来时也直接砸在他的头上。

我曾经碰到两个老板，他们做企业的经历特别具有代表性。经历类似，境况却一个在地下，另一个在天上。

第一个老板手里有一家企业，夫妻俩做股东。他们先是做内外两本账，隐瞒收入，2013年被税务局处罚后，不敢做两本账了，税收成本特别高，几乎没有钱赚。2016年，碰上国家好政策，有钱赚了，夫妻两分红，交了很多税；2018年，他们导入股权激励，转让一部分股份给高管，交了很多税；2019年，有上市公司看上他们了，要并购他们，表面上看估值不错，但要交几千万税收。2019年年底，他们盘点自己二十年创业，说了一句话：感觉有赚钱，但交了税以后，又没有钱赚了。

这个老板是典型的只有一个点，但没有网的蜘蛛！风险来时，直接砸上，不冒风险就无法捕捉到猎物。

第二个老板却恰好相反，老公是海归博士，特别看重咨询专家。2011年创业之初，就请我给他们提供服务。当他提出回国创业，要成立一家公司的时候，我对他说：你不是成立一家公司，而是要成立好几家企业，甚至可以说是一大推企业，而且，这些企业不一定叫做公司。他非常相信我，完全按照我的方法做。这些年来，他们的财税相当规范，根本不需要做两本账，不需要隐瞒收入，不需要虚开发票，税收照样相当低。他们也面临分红，但交税很少；他们也做股权激励，但几乎没有产生税收；他们也遇到并购，但交税比正常情况还低了50%。

这就是有网和无网的区别。这个网状结构的顶层架构，应该怎么做呢？

第一，不能只一家企业，而要有好几家企业。

第二，架构要多层次，不能只有一个层次。比如，在你的经营主体上面，要设立资本平台，要设立家族财富平台，要设立家族持股平台，要设立股权激励持股平台。

第三，这些企业的企业类型，不一定都叫公司，有的是法人企业，有的是非法人企业；有的是营利机构，有的是非营利机构，还可能是非企业性单位。

第四，企业规模大小，要搭配起来。

第五，要有享受优惠的企业主体，比如免税的农业等，给财富一个免税的出口。需要提醒的是，免税主体不能在经营主体的上面（也就是说，不能成为经营平台的母公司），可以在经营主体的下面（成为经营平台的子公司），或者与经营主体平行（成为经营平台的兄弟公司）。

第六，这些企业最好不要注册在一个地方。

第七，这些企业最好能够跨行业，不要集中在一个行业。这里的行业，指的是社会化分工的行业，比如制造业、贸易业、服务业，而不是不同产业。

蜘蛛有一张网，比狡兔三窟还厉害。税收在这些企业之间乾坤大挪移，总能找到税收落差，将高税负主体的税收，往低税收主体转移并消化。

二、税收利润思维

税收是国家与纳税人之间的一种利益分配。国家分得多，纳税人就分得少；反之亦然。在现有税法框架下，纳税人可以也能够合法地享受到更多利益。作为企业老板和财税精英必须树立一种全新的顶层思维：税收不是企业的负担，而是企业的利润！

一家企业，除了传统的产品利润、经营利润、资本利润、财务利润之外，应该增加一个“税收利润”。这些利润如下图所示：

什么是税收利润呢？

在定义税收利润之前，我们先看看国家推出税收优惠政策的目的是什么？税收是一种投资引导行为。国家推出优惠政策，目的是鼓励某些产业或地区发展，引导资金更多地投向这些产业或地区。比如，国家给海南政策，就是希望海南发展起来，希望更多的资金向海南汇集。

响应国家号召，充分用好这些优惠政策，让政策真正落地，让政策真正地为国家发展做出贡献，是企业家义不容辞的行为。因此，享受国家税收优惠政策，合理合法地节税，是应该大力鼓劲和支持的。

税收利润就是用好国家税收政策，在税收层面获取更多的企业收益，它包括相对利润和绝对利润。相对利润指的是，你比竞争对手更充分地利用国家税收优惠，你的企业税收成本比竞争对手低。绝对利润指的是利用国家税收优惠政策，直接从国家获取利益回报，比如退税、返税、与税收相关的财政补贴等。

三、消灭利润思维

老板和财税精英要树立的第三个重要的顶层思维，是消灭利润。

记得11年前一个初春的日子，我参加了一个顶层资本交流会，人不多，就六个人，但全是国内外商业巨头。交流会的主题是投资一个美洲的新能源项目，五家企业竞标。在会上，我有幸看到五家世界顶级企业的财务报表，让我惊讶的是，其中四家企业的报表竟然是亏损，只有一家企业有利润，但利润也只有8000多亿美元。

我当时想，这还用得着竞标吗？五家企业，四家亏损，只一家有利润，就是这一家啦。选择合作方，肯定选择能赚钱的。

结果却出乎我的意料：中标的企业，是亏损最多的一家欧洲企业。有利润的那家企业，评分反而最低，他们给出的理由是“交税太多，伤害股东利益”。

为什么会这样？！

我当时提出了疑问。一位世界顶层商业巨头创始人是这样回答我的：“账面利润多的企业，当然是最差的企业。优秀的企业家，要学会主动消灭利润。要学会把应该交的税收，转变为自己的资产。”

主动消灭利润？

说实在的，虽然11年前我已经是评价很高的财税专家，但我仍然没有听明白。我进一步询问，大家都笑而不语，似乎是一个不愿意透露的秘密。

在长达10年时间里，这个疑问一直纠缠着我，让我不得安宁。直到2018年的冬天，我才想明白。在春节前，我特意去拜访了那位商业巨人，并表达了我的理解。

“太棒了！您的理解太正确了！”商业巨人听了我的讲述后，高兴地竖起了大拇指。

不过，我很惭愧，我花了整整10年，才明白人家10年前的智慧。

商业巨人原来也是税务方面的行家，他接着说：“偷逃税的人，道德有问题，那是小偷！避税的人，那是傻瓜，用你们中国的话讲，那叫掩耳盗铃！税务筹划，那不过是骗小孩子的小把戏！至于先生您的节税工程，虽然高明，虽然备受推崇，但比起‘主动消灭利润’来说，还是逊色了一些！”

惭愧啊！

在此，我把自己对这个秘密的理解，总结给大家吧——

第一句话，“账面利润多的企业，当然是最差的企业”，如何理解？

账面利润越多，是不是交税越多？这个道理大家都明白。当然，有人马上想到了办法！账面利润多，我就藏起来。这藏起来，就是偷逃税，你愿意冒着坐牢的风险去逃税，也没人拦你。如果不偷不逃税，就得交税。按照我们国家税收监管的发展趋势，大数据应用，区块链技术应用，将来企业收支绝对透明，有利润必然交税。隐瞒收入、虚开发票、虚增成本、做两本账等手段，都行不通了。

账面利润多，不是说这家企业赚钱能力最差，而是说它在节税方面，最差。您不会节税，多交税，股东得到的分红就相对变少，这样的企业，股东不见得喜欢。比如有1000万元利润，企业所得税250万元，如果交了250万元企业所得税后，余下的750万元要再分给股东个人，还得按20%税率交个人所得税150万元，税收加起来共是400万元。这就是账面利润多的后果。

我们再来看第二句话，“优秀的企业家，要学会主动消灭利润”，是什么意思呢？

有人说，消灭利润还不简单吗？不努力，天天睡大觉，企业利润自然就没有了。你这叫利润消失，不叫利润消灭！你这么干，企业几天就没了，也没有必要学习税收利润了。

这里的“主动消灭利润”，指的是在利润形成之前，先把它消化掉。注意，前面讲了消失、消灭，这里又讲消化了。怎么消化？就是用成本、费用，把利润给抵销掉了。

有人可能又要拍脑门了：这不就是把钱花掉吗？花钱我最擅长了，世界上最幸福的事情，也就是花钱啊！

错！“把钱花掉”是错误的，正确的做法是，“把钱作为资本，投出去！”

钱和资本是一样的吗？当然不一样！

钱是用来花的，资本是用来赚钱的！

把钱作为资本，投出去？目的何在？怎么做？这就涉及第三句话了。

我们再来看看第三句话，“要学会把应该交的税收，转变为自己的资产”，是什么意思？

这句话的意思是，在利润出现在账面之前，就投资新项目，用新项目产生的成本费用，来抵减利润。比如，预计有1000万元利润，按照前面的计算，税收是400万元，交完企业所得税和个人所得税后净利润是600万元。如果把这1000万元，用成本费用抵掉，400万元的税就不用交了。那么，用这400万元，以及600万元投资去，不是打水漂，必然形成资产，这不就是“把应该交的400万元税收，转变为自己的资产”了吗？

讲到为里，我们把三句话连起来思考，背后更深层次的秘密就出来了：用税收搏风险。成功了，自己的资产多了；失败了，败的是本来应该交的税收。我们事前做好预算，比如说，一个新项目花费1000万元，最坏的结果是损失400万元，最好的结果没有失败，形成1000万元资产，还进一步赚取新的利润。400万元是本来应该交税的，成功了，企业资产又增大了。

事实上，无论是商业帝国，还是小镇上排名500强的微型企业，主动消灭利润，都是财富最大化、税收最小化的重要手段。

“主动消灭利润”，目前已经成为我们团队的主要服务项目之一，2019年以来，已经帮助到了很多企业。这项工作的操作步骤如下：

第一步，全面预算，预测利润额度；

第二步，税收预算，预测将产生多少税收；

第三步，成立新项目事业部，选择适当的投资项目；

第四步，事业部启动；

第五步，事业部成本费用进入核算体系，抵减利润。